L'Average True Range (ou ATR) est un indicateur introduit par J. Welles Wilder dans son livre New Concepts in Technical Trading Systems. Il est basé sur la volatilité des cours.
L'Average True Range représente la Moyenne Exponentielle des "True Range" pour une période donnée.
Le "True Range" est défini par Welles Wilder comme le plus grand des trois écarts suivants :
L'ATR peut être interprété en utilisant les mêmes techniques que celles utilisées pour les indicateurs de volatilité.